炭黑是橡膠工業(yè)第二大原料，近70%的產(chǎn)量用于輪胎生產(chǎn)，因此，輪胎行業(yè)景氣度將決定炭黑需求。過去10年，中國炭黑行業(yè)經(jīng)歷了高速發(fā)展的時期，2003-2012年，中國炭黑年產(chǎn)量從101萬噸增長至約380萬噸，年均增速為15.6%。同時，國內(nèi)炭黑產(chǎn)能也大幅增加，截至2012年底，全國炭黑產(chǎn)能約550萬噸，約占全球總產(chǎn)能的38%。總體上看，炭黑工業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量趨于穩(wěn)定，原料油消耗有明顯降低，炭黑尾氣變?yōu)槠髽I(yè)增加效益的重要手段。

但受供應量限制和市場需求量攀升的影響，炭黑原料油煤焦油銷售價格持續(xù)高位運行，炭黑產(chǎn)品銷售價格因供應量過剩而受市場打壓，低位運行，企業(yè)盈利能力不足，生產(chǎn)能力過剩，新產(chǎn)品科技研發(fā)積極性不高，進展緩慢。

一、市場規(guī)模分析

1、2008-2012年炭黑行業(yè)市場規(guī)模及增速

根據(jù)中國橡膠工業(yè)協(xié)會炭黑分會的數(shù)據(jù)，2008年，中國炭黑市場規(guī)模為155.7億元，2009年市場規(guī)模為175.3億元，同比增長12.6%；2010年市場規(guī)模為202.5億元，同比增長15.52%；2011年市場規(guī)模為221.2億元，同比增長9.23%；2012年市場規(guī)模為233.6億元，同比增長5.61%。

2、炭黑行業(yè)市場飽和度

中國炭黑工業(yè)和產(chǎn)能利用率一般處于65%-70%之間；若以上年底的產(chǎn)能為基準計算的話，國內(nèi)炭黑產(chǎn)能利用率處于76%-82%之間，與國際炭黑工業(yè)平均水平大體相當。對于正處于快速增長階段的行業(yè)來說，產(chǎn)能利用率以當年的產(chǎn)量與上年的產(chǎn)能之比來表示，才更接近產(chǎn)業(yè)的實際情況。目前，中國炭黑業(yè)界已普遍接受這一理念，以上一年的產(chǎn)能為基準計算當年的產(chǎn)能利用率。盡管2010年，國內(nèi)炭黑行業(yè)產(chǎn)能利用率僅為77.6%，但在炭黑產(chǎn)量排行榜前10位的國內(nèi)大型炭黑企業(yè)的產(chǎn)能利用率卻高達97%。

數(shù)據(jù)表明，國內(nèi)前10位的炭黑企業(yè)，除了臺灣中橡集團和大石橋市遼濱炭黑廠之外，其他8家企業(yè)2010年的產(chǎn)能利用率都在80%以上。因此，如果說中國炭黑產(chǎn)能利用率偏低的話，也只是中小炭黑企業(yè)的產(chǎn)能利用率較低。不論是新興市場還是成熟市場，炭黑產(chǎn)能、產(chǎn)量和需求量之間總是存在著一定的差額。產(chǎn)能超前于市場需求即產(chǎn)能充裕是市場經(jīng)濟的常態(tài)。因此，產(chǎn)能充裕并不應當簡單地歸結(jié)為“產(chǎn)能過剩”。

在市場經(jīng)濟環(huán)境下的供求動態(tài)平衡，實際上需要有一定程度的“過剩”產(chǎn)能。

3、2013-2017年炭黑行業(yè)市場規(guī)模及增速預測

炭黑產(chǎn)品屬于工業(yè)用品，其主要使用的下游行業(yè)汽車產(chǎn)業(yè)受經(jīng)濟形勢影響明顯，進而影響到包括炭黑在內(nèi)的相關產(chǎn)業(yè)市場增長速度。根據(jù)2008-2012年中國炭黑行業(yè)而市場規(guī)模增長趨勢，運用線性相關分析可以預測，到2017年，中國炭黑行業(yè)市場規(guī)模將達到339億元。

二、中國炭黑業(yè)集中度低

從上述統(tǒng)計數(shù)據(jù)來看，中國炭黑產(chǎn)能排行榜上的前5家生產(chǎn)企業(yè)，其合計產(chǎn)能占國內(nèi)炭黑總產(chǎn)能的32.1%；排行榜前10家企業(yè)，合計產(chǎn)能也不到國內(nèi)總產(chǎn)能的一半，產(chǎn)能集中度僅為45.3%。日本炭黑產(chǎn)能排名前5家的企業(yè)合計產(chǎn)能為日本總產(chǎn)能的89%。美國炭黑廠能前5家企業(yè)的產(chǎn)能則占美國總產(chǎn)能的98%。中國炭黑業(yè)產(chǎn)能集中度遠遠低于成熟市場，市場結(jié)構屬于壟斷競爭階段。

(該報告根據(jù)“2013年中國輪胎產(chǎn)業(yè)報告”資料整理）

(關鍵字：炭黑 增速快 集中度低)